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Josep Sarlé Guiu, Presidente y fundador

 

LA GESTIÓN DE CARTERAS: PUNTO DE PARTIDA

Fimarge nació el mes de mayo de 1988, en el Principado de Andorra, y enmarcada en un entorno especial:diari

  1. El entorno internacional. Por un lado los países anglosajones, Japón, Australia, Canadá y similares tenían unos mercados financieros bien desarrollados pero alejados geográficamente. Era necesario conocerlos y construir puentes profesionales para acceder a ellos. Por otro lado, en España y Francia, los países vecinos, la regulación del sistema financiero tenia pocos años y los ahorradores estaban empezando a considerar invertir en acciones, bonos y fondos de inversión, mientras las privatizaciones de empresas estatales se multiplicaban en diversos países europeos.
  2. El entorno andorrano. El funcionamiento era preconstitucional y no existía una legislación que regulara el sector financiero, que estaba limitado a los bancos del país. En aquellos momentos, la banca se concentraba en recibir depósitos y dar préstamos. Sólo una parte de las demandas explícitas de los inversores podían ser satisfechas.

La posibilidad de ayudar a los inversores que querían poner a  trabajar sus ahorros para obtener mejores rendimientos en aquel entorno, me movió a poner en marcha Fimarge. Mis conocimientos y habilidades provenían de la formación empresarial (ESADE) y económica (Doctorado en Grenoble-UAB), de mi experiencia de investigación (IESE) y de gestión (CHA de Andorra), más que de una experiencia bancaria.

La gestión de carteras centró nuestra actividad durante los 2 primeros años pero el enfoque, orientado a las necesidades del inversor, hacía que ya entonces pusiéramos a su disposición nuestros conocimientos financieros en relación a otros aspectos que pudieran necesitar.

 

LA GESTIÓN DEL PATRIMONIO: AMPLIACIÓN COHERENTE

La simple inversión en activos financieros comportaba, ya desde el principio, dos elementos:

  • El conocimiento profundo del patrimonio personal y familiar de los inversores, con la consiguiente visión de sus necesidades y oportunidades
  • La utilización de instrumentos de inversión que podían ser igualmente útiles para el resto de ámbitos de la  planificación patrimonial

La mencionada visión orientada al cliente puso en evidencia que podíamos aportar tanto o más valor ayudándolo en la conservación y mejora del conjunto de su patrimonio.

Así fue como, desde el año 1990, se puso en marcha esta actividad, empezando por la planificación patrimonial internacional. Posteriormente, se han ido añadiendo el resto de componentes propios de un multi-family office de gestión.

 

LOS HITOS DEL CAMINO

Desde muy pronto, Fimarge se propuso ofrecer los mejores estándares de servicio a los inversores, para convertirnos en la entidad de referencia en Andorra en la Gestión Patrimonial.

En este esfuerzo continuo, podemos señalar algunos de los hitos del camino recorrido:

  1. 1988 a 1995. Protagonismo, prominente en Andorra, en  la atribución de acciones de salida a bolsa durante la fase europea de privatizaciones
  2. Control riguroso de las cuentas desde el inicio,  aunque la regularización del sector no estaba todavía implementada – FIMARGE ya era auditada por firmas de prestigio internacional como PWC y KPMG, tal y como se ha continuado haciendo posteriormente –
  3. Inicio de los años 90. Conocimiento y proyección de las inversiones en los mercados internacionales, cuando todavía no era habitual en nuestro entorno
  4. Crisis del 1994. Excelente gestión, con buenos resultados para los inversores. Muy buenos rendimientos durante el resto de los años 90, aprovechando la convergencia hacia la moneda única de los países europeos
  5. Homologación internacional de nuestros estatutos. Adaptación a les Leyes Financieras de Andorra, iniciadas en 1993 -después de la nueva Constitución-; supervisión y control del Banco Central (INAF); obtención del estatus de qualified institution (QI) en los EE.UU.; supervisión de la UIF y del GAFI; etc.
  6. 1999. No afectación por el estallido de la burbuja tecnológica y de la Nueva Economía
  7. Crecimiento progresivo de la actividad, promovida por la transmisión “boca-oreja”
  8. 2008. Lección de humildad durante el estallido de la crisis financiera y la caída generalizada de los mercados, provocada por la quiebra de Lehman Brothers, con resultados negativos por gestión
  9. Inversión en desarrollo y sistemas informáticos propios: fundamental desde el inicio: ej. creación de informes originales propios pensados desde la visión del inversor, desarrollo de instrumentos de gestión mejorados
  10. 2010. Obtención de la categoría de Sociedad Financiera de Inversión, la única en Andorra hasta la fecha,  con la cuota de mercado mayoritaria en gestión de patrimonios

 

POR QUÉ SOMOS DIFERENTES

porque somos diferentes, fimarge

Conozca los principios diferenciadores de Fimarge

NO SOMOS UN BANCO

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Le explicamos las principales diferencias
entre Fimarge y un banco

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